金融衍生產(chǎn)品交易本身是一種零和游戲，一方的盈利，必然是交易對手的損失。

在哪一種情況下，基于股票的美式看跌期權更有可能提前行使？（）

當購買六個月期權時，價格必須全額支付，無法通過保證金購買。

遠期價格會隨著時間的變化而變化，但是遠期交割價格卻是保持不變的。

固定對固定的貨幣互換，相當于一個貨幣債券的多頭頭寸加上另一個貨幣債券的空頭頭寸。

期權的賣方必須追加保證金。

對于CBOE交易的股票期權，都沒有保證金的要求。

金融機構作為中介而提供的普通利率互換的典型固定利率買賣價差是3個基點。

以下哪一項對期權空頭頭寸的描述是正確的？（）

浮動換固定貨幣互換就相當于，固定換固定貨幣互換再加上一種各自按各自貨幣的利率互換。