個(gè)股期權(quán)個(gè)股期權(quán)考試(綜合練習(xí))章節(jié)練習(xí)(2019.05.07)

來(lái)源：考試資料網(wǎng)

1 假設(shè)期權(quán)標(biāo)的ETF前收盤價(jià)為2元，合約單位為10000，行權(quán)價(jià)為1.8元的認(rèn)沽期權(quán)的結(jié)算價(jià)為0.05元，則每張期權(quán)合約的維持保證金應(yīng)為（）元。

2 以下關(guān)于蝶式認(rèn)購(gòu)期權(quán)論述，錯(cuò)誤的是（）

3.問(wèn)答題如何計(jì)算勒式策略的成本、到期日損益、盈虧平衡點(diǎn)？

參考答案：構(gòu)建成本：認(rèn)購(gòu)期權(quán)權(quán)利金+認(rèn)沽期權(quán)權(quán)利金
到期日最大損失：構(gòu)建成本到期日最大收益：沒(méi)有上限

4 通過(guò)備兌開(kāi)倉(cāng)指令可以（）。

5 以2元賣出行權(quán)價(jià)為30元的6個(gè)月期股票認(rèn)購(gòu)期權(quán)，不考慮交易成本，到期日其盈虧平衡點(diǎn)是（）元。

6.問(wèn)答題期權(quán)價(jià)格的影響因素有哪些？

參考答案：期權(quán)價(jià)格通常會(huì)受到合約標(biāo)的價(jià)格、行權(quán)價(jià)、到期日、利率、波動(dòng)率等因素的影響。
（1）合約標(biāo)的價(jià)格。在其他變量相同...

7.問(wèn)答題什么是行權(quán)價(jià)格間距？

參考答案：行權(quán)價(jià)格間距是交易所事先設(shè)定的兩個(gè)相鄰行權(quán)價(jià)格的差值。

8 某股票認(rèn)沽期權(quán)的行權(quán)價(jià)為55元，目前該股票的價(jià)格是53元，權(quán)利金為5元（每股）。如果到期日該股票的價(jià)格是45元，則買入認(rèn)沽期權(quán)的每股到期收益為（）。

9 正股價(jià)格上升時(shí)，假設(shè)其他因素不變，認(rèn)沽期權(quán)的權(quán)利金（）

10.問(wèn)答題什么是波動(dòng)率微笑？

參考答案：波動(dòng)率微笑（Volatility smiles）指同一標(biāo)的及到期月的期權(quán)隱含波動(dòng)率（implied ...